Les entreprises peuvent se retrouver avec des excédents de liquidités qui, lorsqu’ils ne sont pas correctement gérés, peuvent entraîner une perte en termes de rendement. La recherche de solutions financières appropriées est alors nécessaire afin d’optimiser la gestion de trésorerie. Parmi les options que les entreprises peuvent explorer, voici quelques placements de trésorerie à prendre en compte.
Comptes bancaires à terme et comptes rémunérés
Une solution parmi les plus simples pour placer un excédent de trésorerie consiste à ouvrir un compte bancaire à terme ou un compte rémunéré auprès d’une institution financière. Il s’agit ici de déposer ses liquidités sur un compte pendant une période fixée à l’avance, moyennant un taux d’intérêt convenu. Les intérêts perçus permettent ainsi d’obtenir un rendement tout en conservant la disponibilité des fonds placés.
Compte bancaire à terme
Le compte bancaire à terme est un placement financier dont le principal avantage est sa simplicité. L’entreprise choisit la durée et le montant du dépôt initial, généralement entre 1 mois et 5 ans, selon ses besoins en termes de liquidité. Le taux d’intérêt est généralement attractif et supérieur à celui proposé sur un compte courant classique. Toutefois, ce type de Placement trésorerie entreprise peut comporter certains frais, notamment en cas de retrait anticipé des fonds.
Compte rémunéré
Le compte rémunéré est une autre solution facile et rapide pour placer un excédent de trésorerie. Il s’agit ici d’un compte sur lequel les liquidités sont disponibles à tout moment, avec un taux d’intérêt généralement inférieur à celui d’un compte à terme. Les entreprises bénéficient de la flexibilité offerte par ce type de placement, qui leur permet de retirer leurs fonds à n’importe quel moment sans pénalité.
Les contrats de capitalisation
Le contrat de capitalisation est une option de placement intéressante pour les entreprises ayant un horizon d’investissement à moyen ou long terme. Ce type de contrat permet aux sociétés de placer leur excédent de trésorerie sur un support financier comportant diverses options d’investissement, telles que les obligations, les actions ou les supports monétaires. Les gains générés sont ensuite capitalisés sur le contrat.
Avantages du contrat de capitalisation
Le principal avantage du contrat de capitalisation pour une entreprise est l’accès à une grande diversité de supports d’investissement. En fonction du profil de risque choisi, les entreprises peuvent ainsi faire fructifier leur trésorerie tout en conservant une certaine maîtrise sur la durée de l’investissement. Un autre avantage notable est la fiscalité avantageuse associée à ce type de placement. En effet, les gains réalisés dans le cadre d’un contrat de capitalisation ne sont imposés que lors des retraits effectués. Par ailleurs, le montant de l’impôt est dégressif en fonction de la durée du placement. Ainsi, plus l’entreprise laisse ses liquidités sur le contrat, moins elle paiera d’impôts.
Investissements immobiliers
L’investissement immobilier constitue une solution de placement intéressante pour les entreprises ayant un excédent de trésorerie et souhaitant diversifier leurs placements financiers. Les gains réalisés sous cette forme peuvent se matérialiser à travers la perception de loyers ou la réalisation de plus-values à la revente des biens acquis. De plus, l’investissement immobilier offre une certaine stabilité dans un contexte économique fluctuant.
Types d’immobilier
Les entreprises peuvent opter pour différents types d’investissement immobilier selon leurs besoins et leur stratégie :
- Bureaux : acquisition et location à d’autres entreprises;
- Entrepôts : investissement destiné au stockage ou à la distribution de marchandises;
- Commerces : location à des commerçants ou à des enseignes;
- Immobilier résidentiel : acquisition et location de logements.
Afin d’assurer un rendement optimal et de limiter les risques associés à ce type de placement, il est recommandé d’étudier soigneusement le marché et de travailler étroitement avec un professionnel du secteur.
Gestion déléguée et gestion sous mandat
Parfois, une entreprise préfère confier la responsabilité de gérer son excédent de trésorerie à un professionnel, qui prendra alors les décisions d’investissement en fonction des objectifs et du profil de risque définis. Il existe deux principales options pour cette approche : la gestion déléguée et la gestion sous mandat.
Gestion déléguée
La gestion déléguée consiste à transférer la gestion de l’excédent de trésorerie à un tiers, généralement une société de gestion spécialisée. Cette solution permet de bénéficier de l’expertise et de l’expérience de professionnels qui ont les compétences pour identifier et saisir les meilleures opportunités de placement.
Gestion sous mandat
La gestion sous mandat est généralement une option plus personnalisée que la gestion déléguée. Ici, l’entreprise donne procuration à une institution financière ou à une société de gestion pour effectuer des placements selon sa stratégie et ses contraintes spécifiques. La différence principale avec la gestion déléguée réside dans le niveau d’implication de l’entreprise : celle-ci reste décisionnaire des orientations prises tout en s’appuyant sur l’expertise du gestionnaire sous mandat.
En résumé, il existe plusieurs solutions financières pour placer un excédent de trésorerie, adaptées aux besoins et au profil de risque de chaque entreprise. L’éventail des possibilités va du compte bancaire à terme au contrat de capitalisation, en passant par l’investissement immobilier et la gestion déléguée ou sous mandat. Chaque entreprise doit étudier attentivement les différents placements à sa disposition afin d’en tirer le meilleur parti pour optimiser son rendement financier.